Развитие онлайн-сервисов открыло для частных лиц широкие возможности для инвестиций, в том числе и на валютном рынке. Однако высокая изменчивость курсов валют, особенно в условиях текущей экономической ситуации в России, требует от инвестора базовых навыков самостоятельного анализа.
Разберёмся подробнее. Валютный курс, простыми словами, — это цена одной денежной единицы, выраженная в другой [1] На него влияет изменение спроса и предложения на мировом рынке и для инвестора важно понимать, какие причины стоят за этими изменениями. Можно выделить три группы факторов:
Рассмотрим подробнее каждый. Первый фактор — это фундаментальный анализ, который изучает общую экономическую ситуацию. Он отвечает на вопрос, почему та или иная валюта должна укрепляться или ослабевать, в долгосрочной перспективе. Основные объекты внимания в данном типе анализа представлены в таблице 1
Таблица 1
|
Центральный банк России |
Для российского рубля, самый важный фактор — это ключевая ставка ЦБ РФ. Её повышение, как правило, поддерживает курс национальной валюты. Даты заседаний и решения банка публикуются на его официальном сайте [2] |
|
Внешнеэкономическая обстановка |
Поскольку экономика России зависит от экспорта сырья, курс рубля тесно связан с ценами на нефть и газ. Значит, также необходимо следить за их динамикой [3] |
|
Основные экономические показатели |
Данные об инфляции, росте ВВП и торговом балансе, которые регулярно публикует Росстат на сайте, помогают оценить состояние экономики и прогнозировать последующие изменения в государственной политике [4] |
Вторым фактором можно выделить технический анализ — на этом этапе изучаются графики движения цен в прошлом. Его сторонники считают, что история повторяется, и в ценовых движениях также можно найти свои закономерности. Для того, чтобы определить тренд, необходимо посмотреть на график и понять общее направление движения: вверх (восходящий тренд), вниз (нисходящий тренд) или в сторону (боковой тренд). Далее нужно отметить на графике важные ценовые отметки, где рост неоднократно останавливался (уровень сопротивления) или где падение прекращалось (уровень поддержки). Чтобы получить дополнительные сигналы, на график добавляют индикаторы. Скользящая средняя показывает сглаженное направление тренда, а индекс относительной силы помогает определить, не перекуплена ли валюта в данный момент. Эти инструменты встроены практически во все торговые платформы.
Третий блок — это учёт рыночных настроений. Рынок меняется не только из-за объективных причин, но также и из-за эмоциональных действий инвесторов. В периоды массовых волнений (например, из-за геополитических новостей) капитал часто уходит из рискованных активов, а значит, это может ослаблять рубль и валюты других развивающихся стран. Настроения отражаются в заголовках новостей, аналитических обзорах и общей тональности обсуждений в профессиональных сообществах [5]. Наиболее эффективный анализ получается при объединении данных из всех трёх источников.
Важно помнить, что ни один анализ не даёт точной гарантии. Рынок непредсказуем, и всегда могут произойти неожиданные события. Поэтому главное правило частного инвестора — это грамотное управление рисками. Для этого можно использовать стоп-лосс — приказ на автоматическое закрытие убыточной сделки при достижении определённого уровня финансовых потерь и учитывать размер вложений — не стоит вкладывать в одну финансовую сделку большую часть своих денежных средств.
Таким образом, современные методы анализа валютного рынка основываются на комбинации инструментов, а цифровые сервисы делают их доступными для частного инвестора. В современных условиях, умение системно подходить к информации и управлять рисками становится важнее, чем попытки предсказать изменения на валютном рынке, основываясь на мнении аналитиков в интернете и других непроверенных инструментов.
Литература:
- Открытый бюджет города Москвы // budget.mos URL: https://budget.mos.ru/fin-literacy/184
- Ключевая ставка Банка России // cbr.ru URL: https://www.cbr.ru/hd_base/keyrate/
- Индекс ВВП // Inveb.ru URL: https://www.inveb.ru/index-gdp
- Федеральная служба государственной статистики // Росстат URL: https://rosstat.gov.ru/
- Сентимент. Разбираемся в психологии толпы на рынке // БИК Экспресс URL: https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/sentiment-razbiraemsia-v-psikhologii-tolpy-na-rynke
