Финансовый анализ коммерческих организаций на примере ОАО НК «Туймаада-Нефть»

Анализ и оценка финансового положения организации позволяет выявить признаки, способные привести к потере платежеспособности организации и как следствие, к процедуре банкротства. Основной целью анализа финансового состояния предприятия является выявление и предупреждение негативных явлений его деятельности.

Мы провели анализ финансовой устойчивости Открытого акционерного общества Нефтяная компания «Туймаада-нефть» Республики Саха (Якутия).

Таблица 1

Абсолютные показатели финансовой устойчивости ОАО НК «Туймаада-Нефть» за 2014г.

Как видно, размер собственного капитала, активов, заемного капитала, оборотных активов, внеобортных активов, запасов снизился; стоимость долгосрочных обязательств и собственных оборотных активов увеличилась.

Таблица 2

Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости ОАО НК «Туймаада-Нефть» за 2014 год

Как видно из табл., наше предприятие подходит под второй тип финансовой устойчивости. Источниками финансирования запасов являются собственные оборотные средства и долгосрочные кредиты и займы, характеризует нормальную платежеспособность. Рациональное использование заемных средств, высокую доходность текущей деятельности.

Таблица 3

Анализ относительных показателей финансовой устойчивости ОАО НК «Туймаада-Нефть» за 2014 год

Коэффициент покрытия внеоборотных активов собственным капиталом на конец периода составил 0,85. При этом коэффициент покрытия внеоборотных активов не только собственным, но и долгосрочным заемным капиталом на конец периода был равен 2,072. Следовательно, на конец анализируемого периода все долгосрочные активы финансируются за счет долгосрочных источников, что может обеспечить относительно высокий уровень платежеспособности предприятия в долгосрочном периоде.

Как видно, коэффициент соотношения заемного и собственного капитала увеличился на 1,46 %.

Коэффициент срочной ликвидности, отражающей долю текущих обязательств, покрываемых за счет денежных средств и реализации краткосрочных ценных бумаг, на конец года составил 0,12, что на 0,018 % ниже его значения в начале года.

Коэффициент покрытия краткосрочной задолженности оборотными активами на конец периода составил 1,191, что на 0,79 % ниже его значения на начало периода.

Таким образом, на анализируемый период предприятия сохранило способность погасить текущие обязательства за счет производственных запасов, готовой продукции, денежных средств, дебиторской задолженности и прочих оборотных активов.

Анализ имущества ОАО НК «Туймаада-Нефть» за 2014 год выявил, что в конце 2014 года увеличилась стоимость активов предприятия на 956400 тыс.руб. за счет увеличения стоимости основных средств на 80391 тыс.руб, долгосрочных финансовых вложений на 75100 тыс.руб., краткосрочных финансовых вложений на 130054 тыс.руб. и дебиторской задолженности на 336053 тыс.руб.. Стоимость пассивов увеличилась за счет увеличения краткосрочных займов на 1198049 тыс.руб, также необходимо отметить, что снизился размер долгосрочных займов на 290200 тыс.руб.

Показатель выручки вырос на 2019761 тыс.руб (+66,76 %), себестоимость также увеличилась на 1914036 тыс.руб (+73,83 %). Так, валовая прибыль увеличилась на 105725 тыс.руб.

Увеличились коммерческие расходы предприятия, проценты к уплате по кредитам, прочие расходы, прочие доходы. В итоге размер чистой прибыли снизился на 2115 тыс.руб (-2,6 %) и составил 79353 тыс.руб.

Показатели рентабельности продаж и общая рентабельность отчетного периода, активов, основной деятельности стабильны. Изменения данных показателей за 2014 год незначительны.

Следует обратить внимание на изменения рентабельности собственного капитала и фондорентабельности. Снижение показателя рентабельности собственного капитала снизился за счет уменьшения прибыли и увеличения нераспределенной прибыли.

Фондорентабельность снизилась за счет уменьшения прибыли и увеличения стоимости внеоборотных средств. Как показал анализ имущества ОАО НК «Туймаада-Нефть» стоимость внеоборотных активов увеличилась за счет увеличения стоимости основных средств и долгосрочных финансовых вложений.

На данный момент предприятие платежеспособно, однако нельзя утверждать, что организация может быть платежеспособной в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от продажи продукции в кредит.

Размер заемных средств намного превышает размер собственных.

За 2014 год его платежеспособность снизилась, если на начало 2014 года предприятие могло погасить немедленно 14 % кредиторской задолженности, а на конец 12 %.

Анализ коэффициентов выявил, что предприятие нерационально использует свои средства, за счет чего на отчетный период является неплатежеспособным за счет использования заемных.

Источниками финансирования запасов являются собственные оборотные средства и долгосрочные кредиты и займы. Рациональное использование заемных средств, высокую доходность текущей деятельности.

На анализируемый период предприятия сохранило способность погасить текущие обязательства за счет производственных запасов, готовой продукции, денежных средств, дебиторской задолженности и прочих оборотных активов.

Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости ОАО НК «Туймаада-Нефть» выявил, что у предприятия нормальная финансовая устойчивость. Источниками финансирования запасов являются собственные оборотные средства и долгосрочные кредиты и займы. Рациональное использование заемных средств, высокую доходность текущей деятельности.

Литература:

1.         Грищенко О. В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. / О. В. Грищенко. — Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2012. — 112 с.

2.         Данилова Н. Л. Оценка содержания бухгалтерской отчетности организации как информационной базы и финансового анализа // European Social Science Journal — 2012 — № 5 — с.380–386.

3.         Егорова Е. И., Гаврилова С. В. Анализ и оценка финансового состояния предприятия / Достижения вузовской науки — 2014 — № 9 — с.180–184.

4.         Жутяева С. А. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие / С. А. Жутяева, Л. Н. Минеева, А. Ю. Усанов. Саратов, 2013. — 356 с.

5.         Изместьева О. А. Направления использования финансово-информационной сферы для реализации внутрифирменных резервов коммерческой организации / О. А. Изместьева // Вектор науки Тольяттинского государственного университета. — 2013. — № 4. — с.222–225.

6.         Кравченко Л. И. Современные методики анализа и оценки эффективности и интенсификации хозяйствования/ Л. И. Кравченко // Бухгалтерский учет и анализ. — 2011. — № 5. — с. 16–21.