Анализ факторов формирования и пути улучшения финансовых результатов АО «Стойленский ГОК» | Статья в журнале «Молодой ученый»

Отправьте статью сегодня! Журнал выйдет 13 марта, печатный экземпляр отправим 17 марта.

Опубликовать статью в журнале

Автор:

Рубрика: Экономика и управление

Опубликовано в Молодой учёный №5 (295) январь 2020 г.

Дата публикации: 03.02.2020

Статья просмотрена: 482 раза

Библиографическое описание:

Черникова, А. А. Анализ факторов формирования и пути улучшения финансовых результатов АО «Стойленский ГОК» / А. А. Черникова. — Текст : непосредственный // Молодой ученый. — 2020. — № 5 (295). — С. 143-146. — URL: https://moluch.ru/archive/295/67009/ (дата обращения: 28.02.2021).



Ключевые слова: финансовые результаты, прибыль, выручка, рентабельность.

Получение прибыли считается главной целью работы любой коммерческой организации. С одной стороны, прибыль — основной источник производственного и социального развития предприятия. С другой стороны, она служит основой наполнения государственного бюджета. Таким образом, в увеличении прибыли заинтересована как организация, так и государство, а в информации о финансовых результатах нуждается широкий круг заинтересованных лиц.

Объектом исследования является АО «Стойленский ГОК». Стойленский горно-обогатительный комбинат — одно из ведущих предприятий России по объему производства сырья для черной металлургии. Образован в 1961 году в городе Старый Оскол Белгородской области. Занимается разработкой Стойленского месторождения Курской магнитной аномалии. Основная продукция комбината — концентрат железорудный агломерационный, руда железная агломерационная, железорудные окатыши, а также нерудная продукция: щебень из плотных горных пород, щебеночно-песчаная смесь, песок природный.

Проанализируем основные показатели, характеризующие финансовые результаты комбината. В таблице 1 проведен анализ динамки факторов формирования чистой прибыли.

Выручка от продаж за исследуемый период имела тенденцию к росту. Сравнивая результативные показатели за 2016 и 2017 гг. видим, что объем продаж вырос на 41 %, а в 2018 г. было реализовано сырья, продукции, товаров, услуг и работ больше на 38 %, т. е. рост выручки замедлился, несмотря на больший абсолютный прирост.

Таблица 1

Анализ динамки факторов формирования чистой прибыли АО «Стойленский ГОК»

Наименование показателей

Сумма, тыс. руб.

Темпы роста,%

2016г.

2017г.

2018г.

2017 к 2016

2018 к 2017

Выручка

37498910

52774377

72816201

140,74

137,98

Себестоимость

13458182

19602338

22602847

145,65

115,31

Валовая прибыль

24040728

33172039

50213354

137,98

151,37

Коммерческие расходы

4486446

457059

387869

10,19

84,86

Управленческие расходы

1508940

1898829

2057400

125,84

108,35

Прибыль от продаж

18045342

30816151

47768085

170,77

155,01

Проценты к получению

854473

668267

1213802

78,21

181,63

Проценты к уплате

4948

58654

76847

1185,41

131,02

Доходы от участия в других организациях

35026

7461

58000

21,30

777,38

Прочие доходы

41629537

528661

6657555

1,27

1259,32

Прочие расходы

44874936

2553413

836803

5,69

32,77

Прибыль до налогообложения

15684494

29408473

54783792

187,50

186,29

Текущий налог на прибыль

2882021

4519547

10885418

156,82

240,85

В том числе постоянные налоговые обязательства (активы)

3127

19241

7918

615,32

41,15

Изменение отложенных налоговых обязательств

-267891

-1390078

-153211

518,9

11,02

Изменение отложенных налоговых активов

9886

8689

89789

87,89

1033,36

Прочее

338169

7892

-1664

2,33

Чистая прибыль

12882637

23515429

43833288

182,54

186,40

Наибольший удельный вес в выручке АО «Стойленский ГОК» составляет выручка от продаж продукции в РФ, и с каждым годом данный показатель растет. Так, в 2016 году он составила 84 % от всех поступлений, в 2017 и 2018 гг. — 99,8 %. Следует отметить, что предприятие с 2017 г. практически отказалось от экспорта продукции. В 2016 году экспортировалось 15,5 % добытого сырья, в 2017 и 2018 году экспорт составил менее 0,1 %.

Величина себестоимости также росла. Так, в 2017 году затраты от основной деятельности возросли на 45,6 %, при этом темп роста затрат превышал темп роста выручки. В 2018 году себестоимость продолжала расти, однако темп ее роста был значительно ниже темпа роста выручки.

Основным фактором, обусловившим рост валовой прибыли, выступает наращивание объемов продаж. В целом за исследуемый период валовая прибыль возросла более чем в 2 раза.

Коммерческие расходы АО «Стойленский ГОК» имели тенденцию к снижению, в 2017 году произошло снижение в 9,8 раза в результате перенесения части косвенных затрат в прямые, в 2018 году данные расходы также снизились на 15 %.

Управленческие расходы АО «Стойленский ГОК» росли на протяжении всего анализируемого периода. В 2017 году их увеличение в сравнении с 2016 годом составило 26 %, в 2018 году в сравнении с 2017 годом — 8 %, что свидетельствует о росте затрат на управление предприятием в абсолютном выражении при замедлении скорости роста.

Опережающие темпы роста выручки по сравнению с темпами роста расходов обусловили рост прибыли от продаж, однако в 2018 г. темп роста снизился по сравнению с 2017 г.

В 2017 году наблюдалось снижение прочих доходов в связи с отражением по статье «Продажа валюты» свернутого сальдо. В 2018 году прочие доходы возросли практически в 13 раз в сравнении с 2017 годом. Наибольший доход в 2018 году сложился в результате пересчета курсовых разниц по валютным средствам. Данная статья составляет 92 % от всех прочих поступлений. Прочие расходы в АО «Стойленский ГОК» на протяжении всего исследуемого периода снижались.

Прибыль до налогообложения АО «Стойленский ГОК» росла, в 2017 г. по сравнению с 2016 г. увеличение составило 87,5 %, в 2018 г. по сравнению с 2017 г. — 86,3 %. Увеличение прибыли до налогообложения способствовало росту чистой прибыли.

Динамику различных видов прибылей комбината за 2016–2018 гг. представим на рисунке 1.

Рис. 1. Динамика показателей прибыли АО «Стойленский ГОК»

Далее проведем качественную оценку прибыли АО «Стойленский ГОК» путем сравнения изменения темпов роста прибыли от продаж (ТрПП) с темпами роста прибыли до налогообложения (ТрПН) и темпов роста выручки (TpВ) с темпами роста полной себестоимости (затрат по основной деятельности с учетом управленческих и коммерческих расходов) (TpЗ). Считается, что экономический субъект работает в текущем периоде эффективно, если выполняются следующие соотношения:

ТрПП > ТрПН TpВ > TpЗ.

Показатели для сравнения приведены в таблице 2:

Таблица 2

Темпы роста показателей финансовых результатов АО «Стойленский ГОК»

Показатели

Темпы роста,%

2017г.

2018г.

Прибыль от продаж

170,8

155,1

Прибыль до налогообложения

187,5

186,3

Выручка

140,7

138,0

Полная себестоимость

112,8

114,1

Первое условие ни в 2017 г., ни в 2018 г. не выполняется, это говорит о том, что качество формирования прибыли ухудшается.

Эффективность деятельности традиционно оценивается с помощью относительных показателей. В таблице 3 приведены две группы показателей рентабельности, характеризующих прибыльность основной деятельности и эффективность использования капитала.

Таблица 3

Показатели рентабельности АО «Стойленский ГОК»

Показатели

2016г.

2017г.

2018г.

Рентабельность продаж, %

48,1

58,4

65,6

Рентабельность затрат, %

92,8

140,3

190,7

Рентабельность активов (капитала), %

13,25

24,18

45,07

Рентабельность собственного капитала, %

15,92

31,6

43,73

Положительная динамика и достаточно высокие абсолютные значения всех показателей рентабельности позволяют сделать вывод об эффективности деятельности комбината, однако для сохранения положительных тенденций необходимо изыскивать дополнительные резервы роста прибыли.

В качестве направлений увеличения доходов, сокращения расходов и, как следствие, роста прибыли АО «Стойленский ГОК» можно порекомендовать следующие:

 стимулирование продаж;

 расширение продуктового предложения;

 совершенствование системы отношений с поставщиками;

 улучшение качества продукции и реализация ее на более выгодных рынках сбыта;

 повышение эффективности использования производственных ресурсов (рост производительности труда, сокращение простоев оборудования и т. п.).

На Фабрике окомкования Стойленского ГОК значительным резервом увеличения объема выпуска продукции и, следовательно, выручки от продаж является сокращение простоев оборудования. Простои оборудования являются одним из главных видов потерь, которые приводят к сокращению производства продукции и, как следствие, к невыполнению плана производства, к срыву сроков поставки продукции.

В 2018 году на Фабрике окомкования было выявлено 8,37 машино-часов неплановых простоев обжиговой машины в результате поломки конвейера КР01-АР005, причиной остановки работы которого послужил недостаточный угол наклона сходного листа (65°), что не обеспечивало равномерную укладку просыпи сырых окатышей. Предлагаем снизить неплановые простои обжиговой машины за счет обеспечения стабильной работы конвейера путём изменения угла наклона сходного листа до 75°.

Расчет возможного прироста выручки от продаж за счет устранения непланового простоя представлен в таблице 4.

Таблица 4

Расчет возможного прироста выручки от продаж за счет сокращения простоев обжиговой машины на Фабрике окомкования АО «Стойленский ГОК»

Показатели

Значения

Возможное увеличение отработанных машино-часов

8,37

Производительность оборудования, т/ч

845,5

Объем дополнительной продукции вследствие сокращения неплановых простоев, т

7 076,83

Среднегодовая стоимость 1 тонны окатышей, руб.

5 566,4

Прирост выручки от продаж за счет сокращения простоев обжиговой машины, тыс. руб.

39 392,49

Таким образом, возможный прирост выручки от продаж составит более 39 млн руб.

Литература:

  1. Ендовицкий Д. А. Финансовый анализ: учебник / Д. А. Ендовицкий, Н. П. Любушин, Н. Э. Бабичева. — Москва: КНОРУС, 2016. — 300 с.
  2. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций: практическое пособие / А. Д. Шеремет, Е. В. Негашев. — 2-е изд., перераб. и доп. — Москва: ИНФРА-М, 2020. — 208 с.
  3. Пожидаева Т. А. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие / Т. А. Пожидаева.– М.: КНОРУС, 2016.– 319 с.
Основные термины (генерируются автоматически): обжиговая машина, прибыль, продажа, темп роста, возможный прирост выручки, исследуемый период, основная деятельность, показатель, сравнение, таблица.


Похожие статьи

Особенности методики анализа отчета о финансовых результатах

Темпы прироста выручки должны превышать темпы прироста себестоимости, что будет приводить к

Анализ показателей «Отчета о финансовых результатах» необходимо проводить как

Очень важно, чтобы темпы роста выручки были выше темпов роста себестоимости...

Структурно-динамический анализ финансовых результатов ПАО...

Больший прирост себестоимости по сравнению с приростом выручки в 2017 году связан с ростом таких статей как продажа газа

Кроме того, замедление темпов роста европейской экономики ставит под сомнение возможный рост показателей прибыли и выручки в 2019...

Анализ финансового состояния и анализ рентабельности...

Превышение роста выручки от продаж над ростом себестоимости продаж вследствие этого произошло увеличение валовой прибыли с 36767

Чистая прибыль за исследуемый период также имеет тенденцию к повышению, за год она увеличилась на 32185 тысяч рублей или на 87...

Методика анализа деловой активности организации

Тп – прирост прибыли, %; Тв – прирост выручки от продаж, %; Та – прирост величины активов, %. Исходя из первого соотношения, видно, что прибыль опережает по темпу роста выручку, это, в свою очередь, говорит о повышении рентабельности деятельности...

Анализ финансовых результатов организации | Статья в журнале...

Горизонтальный анализ направлен на изучение темпов роста (прироста) показателей, который объясняет причины изменения в их структуре

Вертикальный анализ отчета о финансовых результатах – это анализ структуры формирования финансовых результатов в сравнении с...

Пути увеличения прибыли (на примере ИП «Линчук»)

Проанализировав выручку предприятия, был сделан вывод, что на протяжении всего исследуемого периода она имеет положительную динамику.

продаж — превышение совокупных затрат над прибылью от продаж. Рост затрат обусловлен многими причинами.

Использование данных отчета о прибылях и убытках...

прибыль, продажа, отчетный период, предыдущий период, чистая прибыль, рентабельность продаж, факторный анализ, расход, величина

Превышение роста выручки от продаж над ростом себестоимости продаж вследствие этого произошло увеличение валовой прибыли с...

Анализ и аудит прибыли от продаж | Статья в журнале...

Прибыль от продаж есть показатель экономической эффективности основной деятельности предприятия, то есть производства и реализации

Темпы роста прибыли от продаж (147,06%) выше темпов роста валовой прибыли (17,24%). Положительное влияние на рост прибыли от...

Экономический рост компании: моделирование и оценка

Наращивание темпов роста объема продаж зачастую говорит об экстенсивном характере

Таблица 1. Моделирование экономического роста в разрезе возможных сценариев

Основными направлениями деятельности компании по обеспечению заданной величины...

Анализ и оптимизация денежных потоков на примере ПАО...

Соотношение темпов роста чистого денежного потока, активов, выручки ичистой прибыли ПАО

Темп роста активов организации, чистой прибыли и ЧДП показали убывающую динамику.

Анализ данных таблицы 6 показал, что на протяжении исследуемого периода...

Похожие статьи

Особенности методики анализа отчета о финансовых результатах

Темпы прироста выручки должны превышать темпы прироста себестоимости, что будет приводить к

Анализ показателей «Отчета о финансовых результатах» необходимо проводить как

Очень важно, чтобы темпы роста выручки были выше темпов роста себестоимости...

Структурно-динамический анализ финансовых результатов ПАО...

Больший прирост себестоимости по сравнению с приростом выручки в 2017 году связан с ростом таких статей как продажа газа

Кроме того, замедление темпов роста европейской экономики ставит под сомнение возможный рост показателей прибыли и выручки в 2019...

Анализ финансового состояния и анализ рентабельности...

Превышение роста выручки от продаж над ростом себестоимости продаж вследствие этого произошло увеличение валовой прибыли с 36767

Чистая прибыль за исследуемый период также имеет тенденцию к повышению, за год она увеличилась на 32185 тысяч рублей или на 87...

Методика анализа деловой активности организации

Тп – прирост прибыли, %; Тв – прирост выручки от продаж, %; Та – прирост величины активов, %. Исходя из первого соотношения, видно, что прибыль опережает по темпу роста выручку, это, в свою очередь, говорит о повышении рентабельности деятельности...

Анализ финансовых результатов организации | Статья в журнале...

Горизонтальный анализ направлен на изучение темпов роста (прироста) показателей, который объясняет причины изменения в их структуре

Вертикальный анализ отчета о финансовых результатах – это анализ структуры формирования финансовых результатов в сравнении с...

Пути увеличения прибыли (на примере ИП «Линчук»)

Проанализировав выручку предприятия, был сделан вывод, что на протяжении всего исследуемого периода она имеет положительную динамику.

продаж — превышение совокупных затрат над прибылью от продаж. Рост затрат обусловлен многими причинами.

Использование данных отчета о прибылях и убытках...

прибыль, продажа, отчетный период, предыдущий период, чистая прибыль, рентабельность продаж, факторный анализ, расход, величина

Превышение роста выручки от продаж над ростом себестоимости продаж вследствие этого произошло увеличение валовой прибыли с...

Анализ и аудит прибыли от продаж | Статья в журнале...

Прибыль от продаж есть показатель экономической эффективности основной деятельности предприятия, то есть производства и реализации

Темпы роста прибыли от продаж (147,06%) выше темпов роста валовой прибыли (17,24%). Положительное влияние на рост прибыли от...

Экономический рост компании: моделирование и оценка

Наращивание темпов роста объема продаж зачастую говорит об экстенсивном характере

Таблица 1. Моделирование экономического роста в разрезе возможных сценариев

Основными направлениями деятельности компании по обеспечению заданной величины...

Анализ и оптимизация денежных потоков на примере ПАО...

Соотношение темпов роста чистого денежного потока, активов, выручки ичистой прибыли ПАО

Темп роста активов организации, чистой прибыли и ЧДП показали убывающую динамику.

Анализ данных таблицы 6 показал, что на протяжении исследуемого периода...

Задать вопрос