Управление ликвидностью отдельных групп банков в условиях финансовой нестабильности



В статье рассматриваются проблемные направления по управлению ликвидностью банков в условиях финансовой нестабильности банковского сектора России, а также практические рекомендации по совершенствованию выделенных направлений.

Ключевые слова: финансовая нестабильность, ликвидность, социально направленные кредитные организации, промышленно направленные кредитные организации, кэптивные организации

В рамках статьи необходимо выделить основные направления по управлению ликвидностью банков, которые требуют внутреннего и внешнего решения, а также будут актуальны к выделенным видам кредитных организаций, рассмотренным в предыдущих статьях [4; 3]. В связи с вышеизложенным стоит дифференцировать статью ниже продемонстрированным способом, при этом отмечая группу «системно значимые кредитные организации» как вне категории.

Социально направленные кредитные организации[1]

Основными направлениями, которые требуют совершенствования в работе социально направленных кредитных организаций в отношении управления ликвидностью в условиях финансовой нестабильности, являются:

– недополучение прибыли посредством наращивания мгновенной и текущей ликвидности и поддержания ее у себя на балансе в классификации как избыточной; обоснование избыточной ликвидности также связана с наращиванием таких строк в активах, как «Денежные средства», «Средства кредитных организаций в ЦБ РФ» и сокращением «Обязательных резервов», «Чистой ссудной задолженности»;

– снижение банковской активности посредством неактивной (минимальной) выдачи новых кредитов физическим лицам;

– уменьшение или поддержание уровня установленного на момент финансовой нестабильности в банковском секторе норматива долгосрочной ликвидности посредством невыдачи «долгих кредитов»;

– следствием выше изложенного также можно выделить еще одно направление, такое как переход на более меньший срок кредитования в основном до 30–90 дней;

– ведение «осторожной» деятельности, что противоречит концепции эффективно функционирующей кредитной организации;

Выявив на основании анализа недостатки в управлении ликвидностью, стоит разработать практические рекомендации по управлению ликвидностью. Для полноты действия подобных рекомендаций необходимо рассматривать кредитную организацию с двух сторон: со стороны банка и со стороны мегарегулятора — Банка России. Таким образом, в таблице 1, отразим необходимые рекомендации по совершенствованию управления ликвидностью в условиях финансовой неустойчивости.

Таблица 1

Практические рекомендации по улучшению управления ликвидностью для социально направленных кредитных организаций вусловиях финансовой нестабильности

Направления улучшения	Меры со стороны банка	Меры со стороны мегарегулятора
Недополучение прибыли посредством наращивания мгновенной и текущей ликвидности и поддержания ее у себя на балансе в классификации как избыточной	1. Корректный расчет и прогнозирование притока и оттока денежных средств на основании сравнительного анализа кризисных лет и мониторинга экономики и банковской системы, в целом; 2. Создание специального отдела по расчетам, прогнозам и соотнесению ликвидности по срокам (напр. КУАП); 3. Вычисление и дальнейшее поддержание допустимого уровня ликвидности согласно правилу риск/доход; 4. Повышение квалификации кадров или поиск новых сотрудников с высокой квалификацией.	Не применяются
Обоснование избыточной ликвидности также связана с наращиванием таких строк в активах, как «Денежные средства», «Средства кредитных организаций в ЦБ РФ» и сокращением «Обязательных резервов», «Чистой ссудной задолженности»		1. Увеличение и последующие закрепление нормативно-правовых документов, регулирующие резервы под возможный отток денежных средств. 2. Ослабление монетарной политики посредством понижения ключевой ставки, ввода новых специализированных инструментов. 3. Регламентация минимума высоколиквидных активов, не противоречащих законодательной базе.
Снижение банковской активности в сфере выдачи новых кредитов физическим лицам из-за страха увеличения возрастания риска	1. Увеличение уставного и добавочного капитала; 2. Увеличение процентных ставок; 3. Улучшение скоринг-оценки заемщиков, введение новой оценочной системы; 4. Увеличение резервов под возможные потери.	1. Увеличение минимального допустимого значения норматива достаточности капитала до 25 %; 2. Расширение ломбардного списка со стороны Банка России; 3. Ослабление монетарной политики посредством понижения ключевой ставки, ввода новых специализированных инструментов; 4. Дотации или кредитование на льготных условиях в условиях финансовой нестабильности.
Уменьшение или поддержание уровня установленного на момент финансовой нестабильности в банковском секторе норматива долгосрочной ликвидности посредством невыдачи «долгих кредитов».	1. Увеличение уставного и добавочного капитала; 2. Увеличение процентных ставок; 3. Улучшение скоринг-оценки заемщиков, введение новой оценочной системы; 4. Увеличение резервов под возможные потери; 5. Создание специального отдела по расчетам, прогнозам и соотнесению ликвидности по срокам (напр. КУАП).	1. Расширение ломбардного списка со стороны Банка России; 2. Ослабление монетарной политики посредством понижения ключевой ставки, ввода новых специализированных инструментов. 3. Дотации или кредитование на льготных условиях в условиях финансовой нестабильности.
Следствием выше изложенного также можно выделить еще одно направление, такое как переход на более меньший срок кредитования в основном до 30–90 дней.
Ведение «осторожной» деятельности, что противоречит концепции эффективно функционирующей кредитной организации	1. Корректный расчет и прогнозирование притока и оттока денежных средств на основании сравнительного анализа кризисных лет и мониторинга экономики и банковской системы, в целом; 2. Создание специального отдела по расчетам, прогнозам и соотнесению ликвидности по срокам (напр. КУАП); 3. Вычисление и дальнейшее поддержание допустимого уровня ликвидности согласно правилу риск/доход; 4. Повышение квалификации кадров или поиск новых сотрудников с высокой квалификацией.	1. Определение и внедрение дополнительных нормативов ликвидности на законодательном уровне, таких как: стресс-ликвидность и абсолютная ликвидность [2, с.60–61], абсолютная потребность в ликвидных средствах [1, c.396] и норматив оттока привлеченных средств в случае внешних нестандартных ситуаций на рынке.

Исходя из представленных в таблице 1 мер и направлений, можно резюмировать раздел тем, что социально направленным кредитным организациям необходим большой капитал, хороший менеджмент в виде специализирующего на управлении ликвидности отдела и проведение «открытой» политики кредитования в условиях финансовой нестабильности. При этом стоит отметить, что Банк России также должен применять комплекс мер к социально направленным организациям посредством ослабления монетарной политики в условиях финансовой неустойчивости и формирования новой законодательной базы для социально направленных кредитных организаций.

Промышленно направленные кредитные организации[2]

Основными направлениями, которые требуют совершенствования в работе промышленно направленных кредитных организаций в отношении управления ликвидностью в условиях финансовой нестабильности, являются:

– снижение мгновенной ликвидности на пиковые периоды финансовой неустойчивости банковского сектора;

– падение акций на фондовом рынке, а точнее их рыночной стоимости, имеющихся для продажи;

– получение убытка или снижение показателя «Нераспределенная прибыль»;

– зависимость от юридических лиц и реального сектора экономики (на который направлена деятельность клиентов).

Выявив на основании анализа недостатки в управлении ликвидностью, стоит разработать практические рекомендации по управлению ликвидностью. Для полноты действия подобных рекомендаций необходимо рассматривать кредитную организацию с двух сторон: со стороны банка и со стороны мегарегулятора — Банка России. Таким образом, в таблице 2, отразим необходимые рекомендации по совершенствованию управления ликвидностью в условиях финансовой неустойчивости.

Таблица 2

Практические рекомендации по улучшению управления ликвидностью для промышленно направленных кредитных организаций вусловиях финансовой нестабильности

Направления улучшения	Меры со стороны банка	Меры со стороны мегарегулятора
Снижение мгновенной ликвидности на пиковые периоды финансовой неустойчивости банковского сектора.	Не применяются, если данное считается допустимым для деятельности банка.	Увеличения допустимого значения норматива долгосрочной ликвидности до 150 процентных пунктов.
Падение акций на фондовом рынке, а точнее их рыночной стоимости, имеющихся для продажи.	1. Ежедневный мониторинг фондового рынка, прогноз и принятия решения о продажи убыточных ценных бумаг. 2. Создание специального отдела для прогнозирования и отслеживания работы с убыточными акциями на фондовом рынке в условиях финансовой нестабильности.	Не применяются.
Получение убытка или снижение показателя «Нераспределенная прибыль».	1. Поиск дополнительных направлений, которые могут служить донорами в условиях финансовой неустойчивости	1. Расширение ломбардного списка со стороны Банка России; 2. Ослабление монетарной политики посредством понижения ключевой ставки, ввода новых специализированных инструментов. 3. Дотации или кредитование на льготных условиях в условиях финансовой нестабильности.
Зависимость от юридических лиц и реального сектора экономики (на который направлена деятельность клиентов).	1. Создание специального отдела для прогнозирования и отслеживания минимальных колебаний в реальном секторе экономики, на который направлена деятельность ключевых клиентов банка.	Не применяются.

Исходя из представленных в таблице 2 мер и направлений, можно резюмировать раздел тем, что промышленно направленным кредитным организациям необходим большой собственный капитал и хороший прогнозный центр, отдел по работе с убыточными акциями, а также отдельный отдел занимающийся мониторингом макро- и микрофакторов, связанных напрямую с деятельностью банка (напр. сезонность (сельское хозяйство), санкции (импортное и экспортное направление) и т. д.) При этом стоит отметить, что Банк России также должен применять комплекс мер к промышленно направленным организациям посредством ослабления монетарной политики в условиях финансовой неустойчивости и формирования новой законодательной базы для промышленно направленных кредитных организаций.

Кэптивные кредитные организации[3]

Основными особенностями в работе кэптивных кредитных организаций в отношении управления ликвидностью в условиях финансовой нестабильности являются:

– высокое нормативное значение по показателям текущей и мгновенной ликвидности (по сравнению с социально направленными и промышленно направленными кредитными организациями);

– низкое нормативное значение по показателям долгосрочной ликвидности (по сравнению с нормативными значениями по текущей и мгновенной ликвидности);

– колебания нормативных значений в основном зависят от принятия решений по развитию высшим менеджментом банка;

– норматив мгновенной ликвидности характеризуется ростом нормативного значения в периоды неустойчивости банковского сектора;

– динамика норматива текущей ликвидности является в слабой зависимости от неустойчивой ситуации в банковском секторе;

– банк снижает основные средства, нематериальные активы, материальные затраты и операционные расходы, посредством сокращение рабочих мест, снижения заработной платы и поднятия KPI;

– кредитная деятельность организации снижается до предельного минимума, а чистая ссудная задолженность поддерживается благодаря долгосрочным кредитам (согласно деятельности кредитной организации).

В связи с тем, что не хватает достаточного количества данных для окончания анализа по управлению ликвидностью в условиях финансовой нестабильности и подтверждению выдвинутых гипотез, разработать практические рекомендации для кэптивных кредитных организаций корректно не предоставляется возможности.

Литература:

1. Щербакова Г. Н. Анализ и оценка банковской деятельности (на основе отчетности, составленной по российским и международным стандартам). / Г. Н. Щербакова. М.: Вершина — 2006 — С. 396.
2. Буланов, Ю. Н. Методика определения стресс-ликвидности банка // Банковское дело — 2014 — № 11 — С. 58–61.
3. Черных, М. И. Влияние финансовой нестабильности банковского сектора на ликвидность кредитных организаций // Молодой ученый. — 2016. — № 8. — С. 697–703.
4. Черных, М. И. Проблемы управления банковской ликвидностью // Проблемы развития финансово-банковской системы России и стран СНГ:материалы II Международной студенческой научно-практической конференции(г. Саратов, 26 ноября 2015 г.). — Саратов: Саратовский социально-экономическийинститут (филиал) РЭУ им. Г. В. Плеханова, 2015. — С. 660–665.

---

[1] Анализ проводился по следующим банкам, относящимся к социально направленным кредитным организациям: ПАО «Сбербанк России», ПАО «ЮГРА», АО КБ «Ситибанк». В анализ был включен следующий инструментарий: расчет нормативов ликвидности Н2, Н3 и Н4 [3], горизонтальный и вертикальный анализы баланса и отчета о финансовых результатах с 1 января 2008 г. по 1 января 2016 г., GAP-анализ, построение платежного календаря с 1 января 2008 г. по 1 января 2016 г., моделирование банковской паники в виде оттока вкладов в 20% и 60%, сравнительный анализ полученных данных.

[2] Анализ проводился по следующим банкам, относящимся к социально направленным кредитным организациям: АО «Россельхозбанк», АО «Газпромбанк». В анализ был включен следующий инструментарий: расчет нормативов ликвидности Н2, Н3 и Н4 [3], горизонтальный и вертикальный анализы баланса и отчета о финансовых результатах с 1 января 2008 г. по 1 января 2016 г., GAP-анализ, построение платежного календаря с 1 января 2008 г. по 1 января 2016 г., моделирование банковской паники в виде оттока вкладов в 20% и 60%, сравнительный анализ полученных данных.

[3] Анализ проводился по следующим банкам, относящимся к социально направленным кредитным организациям: АО «Тойота Банк», АО «РН Банк», АО «БМВ Банк». В анализ был включен следующий инструментарий: расчет нормативов ликвидности Н2, Н3 и Н4 [3], горизонтальный и вертикальный анализы баланса и отчета о финансовых результатах с 1 января 2008 г. по 1 января 2016 г., GAP-анализ, построение платежного календаря с 1 января 2008 г. по 1 января 2016 г., моделирование банковской паники в виде оттока вкладов в 20% и 60%, сравнительный анализ полученных данных.