Библиографическое описание:

Якубов С. Ф., Гафуров А. Т., Расулова Ш. Г. Вопросы активизации деятельности коммерческих банков в финансировании инвестиций // Молодой ученый. — 2015. — №3. — С. 551-556.

Экономика нашей страны развивается быстрыми темпами благодаря происходящим в ней реформам. Для внедрения их требуются поиск в большом объеме материальных, финансовых интеллектуальных источников необходимо наладить выгодные для Узбекистана инвестиции.

Привлечение инвестиций и их финансирование является очень сложным процессом. Это прежде всего связано с экономической политической стороны, законодательством, с развитием инфраструктуры с привлечением инвестиций. На стадии развития экономической независимости для увеличения роста экономики необходимо привлечение инвестиций в большом объеме. Для этого в первую очередь необходимо изыскать источники финансирования проектов инвестиций, сформировать их, расширить и усовершенствовать.

Инвестиции, привлеченные из-за рубежа и внутри страны. В различных сферах деятельности в 2013 году составляют 13 миллиардов долларов, что соответствует увеличению их на 11,3 % по сравнению с прошлым годом. Более 3 млрд. долларов являются инвестициями из-за рубежа, что составляет 72 %.

В 2013 году в рамках Программы Инвестиций из общего источника финансирования было вложено 2 млрд. 700 млн. долларов, по завершении 150 проектов производства.

Следует отметить, что 73 процента инвестиций были направлены на программы и проекты по модернизации производства. Поддерживая неуклонный рост производства и соответственно, уровня жизни в стране в целом, кроме этого мы видим, прежде всего, в увеличении капиталовложений в экономику и инвестиции.

78 проектов инвестиций производятся за счет внутренних ресурсов страны — накопления предприятий и населения, кредиты коммерческих банков, чья деятельность в процессе инвестирования увеличивается с каждым днем, из госбюджета и внебюджетных накоплений.

В настоящих условиях модернизации финансирования инвестиций особая роль отводится укреплению и увеличению роли кредитам и инвестиционным ресурсам коммерческих банков. В последние годы коммерческие банки активизировали свою деятельность в процессе финансирования инвестиционных проектов. В нашей стране банковская система, как и все важнейшие отрасли экономики усовершенствовала свою деятельность и, в частности, в сфере обслуживания, защищенности от внешнего воздействия и т. п. В особенности, выдача кредитов субъектам хозяйства основанная на тенденциях развития кредитования, дебиторские долги резко сократились в результате изучения и анализа возможности вкладчиков и увеличилась эффективность. Следует особо отметить, что достижение всех этих позитивных явлений связано прежде всего с выработкой нормативно-правовых документов в области инноваций и кредитов. В частности 4 октября 2011 года «О взаимообмене информации кредитования», усовершенствовавший механизм получения кредита в коммерческом банке. В соответствии с указом Президента Республики Узбекистан ПК-№ 1166 от 28 июля 2009 года «Дополнительные меры по стимулирования долгосрочных кредитов направленных на финансирование инвестиционных проектов коммерческих банков». Коммерческим банкам представлены следующие льготы:

-       заплатить налог с прибыли по определенным отдельным ставкам в соответствии с прибылью долгосрочных кредитов до 1 января 2015 года;

-       коммерческим банкам, предприятиям и организациям — инициаторам крупных инвестиционных проектов разработать документы проектов-смет и для их осуществления и финансирования в общую сумму ввести выделяемую сумму кредита, внедрить на практике выделение кредитов для финансирования расходов по проведению экспертизы.

Кроме того, на основе указа № ПФ-4053 от 18 ноября 2008 года экономически несостоятельные предприятия, переведенные на баланс банков были восстановлены при помощи нетрадиционного решения проблемы.

Доказательством этому, в 2013 году со стороны коммерческих банков в различных отраслях нашей экономики за выделеные кредиты образованы свыше 350 тыс. новых мест. В 2009–2013 годах 172 несостоятельных предприятия перешло в баланс коммерческих банков. В 112 предприятиях из их числа восстановлено производство, которые проданы частным предпринимателям.в 43 предприятиях, оставшихся в балансе банков, восстановлено производство, в 17 из них- налажена работа. Для осуществления восстановительных работ по модернизации и производству введена инвестиция в сумме 316 млрд. сум. Произведенная данными предприятиями продукция в сумме 666 млн. долларов экспортирована. [1]

Являясь результатом таких созданных условий, повышение размера привлеченных депозитов и капиталов банков, в свою очередь, расширяют возможности кредитования и инвестирования банков, а также обеспечивает объем банковских активов. В деятельности банков большое внимание уделяется инвестициям. В 2013 году участие коммерческих банков в процессе инвестиций ещё более активизируется, в целях модернизирования предприятий, технического и технологического переоборудования со стороны банков выделено 5,7 трлн. Сумов, это по сравнению с прошлыми годами на 20 % больше выделенного кредита. [2]

Рис. 1.

 

А также, в целях поддкержки экспортируемых предприятий, выделен кредит в размере 585, 5 млрд. сумов на срок 12 месяцев для пополнения оборотного фонда. В общем кредитном портфеле банков прибыль инвестиционных кредитов на срок больше 3 лет составляет 76 %. Инвестиционная деятельность банков в 2011–2015 годах направлена на развитие промышленности, на модернизирование отраслей и инвестиционной программы на 2014 год, на поддержку проектов, введенных в программу по развитию территорий.

В формировании источников финансовых ресурсов, считающихся одним их основных условий кредитования инвестиционных проектов, создаваемых со стороны коммерческих банков, в основном пользование внутренними возможностями, постоянное осуществление ликвидности банков и мониторинга кредитных портфелей имеет важное значение. Это даёт возможность продуманно привлекать иностранные инвестиции и линии кредитов. Если в 2000 году портфель кредитов составлял 46 % от суммы внутренних источников, то в 2013 году это составляет 80 %.

Наряду с этими достижениями в источниках финансирования инвестиций имеется ряд проблем повышения эффективности пользования банковскими кредитами. Одним из важных факторов финансирования инвестиций является нехватка глубокопроработанных проектов. Объем инвестиций, привлеченных на экономику страны непосредственно связан с созданными проектами, их количеством и многовариантностью. В нашей стране по привлечению инвестиций имеются большие возможности. В этом процессе привлечение коммерческих банков и повышение их активности является актуальной задачей.

В различных отраслях экономики повышение количества капиталовложений, вкладываемых в предприятия для создания новых рабочих мест, послужит развитию инфраструктуры территорий. А это приносит большую пользу для национальной экономики. Участие в этом процессе коммерческих банков уменьшает вероятность инвестиционных рисков.

Для выполнения вышеуказанных задач коммерческие банки должны обратить внимание на следующие вопросы. В частности:

1.                  При разработке инвестиционных проектов со стороны коммерческих банков надо определить свои направления, методы, а также задачи в воплощении маркетинговых исследований. Её целью считается определение всех требований и возможностей инвесторов и на основе этого оказание помощи в решении их проблем. В современных условиях направления исследований постоянно расширяется. Однако, исследования в нижеследующих направлениях останутся самыми важными:

-       комплексное изучение приемлемых рубежей и отраслей;

-       определение потенциальных потребностей и неудовлетворенных запросов;

-       разработка мер для самого полного удовлетворения существующей потребности;

-       разработка нескольких вариантов по оцениванию планирования и эффективности проектов;

-       объем рынка и его потенциал;

-       доходы населения;

-       поток информации;

-       регулирование и ограничение со стороны законодательства.

2.         Способы, применяемые в нем, включают в себя расчет, анализ, моделирование, прогноз, проектирование, внесение исправлений.

3.         Анализ в маркетинге должен олицетворять в себе объективные и критические, всесторонний характер в этом понятии, здесь должна быть возможность сравнения существующей практики со стандартами и тенденциями, принятыми в теории. Для составления прогнозов, считающихся основой для разработки Программ и стратегий создания информационной базы обычно для будущего прогнозируется краткосрочно, подробно.

4.         Прогноз, предназначенный для далекого будущего, составляется общего характера. Элементы анализа количества и качества служат составной частью методов моделирования экономических процессов.

5.         Определение сильных и слабых сторон инвестиционных проектов служит одним из важных направлений маркетинговых исследований.

6.         Самостоятельное ведение маркетинговых исследований под силу только крупным фирмам, имеющим штат квалифицированных специалистов, владеющих специальным исследовательским отделением и финансовыми ресурсами.

Коммерческие банки могут расширить свои возможности в области инвестиции за счет внедрения вида специальной деятельности по исследованию проектов. Исходя из потребностей и предложений рыночной экономики этот вид деятельности надо усовершенствовать. А также, клиентам или малым фирмам, желающим организовать инвестиционную деятельность, коммерческие банки должны проводить маркетинговые исследования и принятие заявок по этому вопросу.

В целом, окончательным итогом любого маркетингового исследования считается формирование с учетом комплекса рыночных условий и факторов, существующих и возможных в будущем оптимальной стратегии и тактики деятельности.

В деятельности коммерческих банков надо раскрывать сущность инвестиций и существующих финансовых источников и глубокий анализ. В настоящее время финансирование инвестиционных проектов коммерческими банками осуществляется посредством денежных капиталов, привлеченных через различные источники. Здесь основное место занимают средства, привлеченные в основном на депозит. Если обратим наше внимание на эти показатели, по состоянию на январь 2014 года, общие активы коммерческих банков выросли на 43,9 трлн. сумов. Объем всех депозитов, привлеченных банками с начала года вырос на 30,2 процентов, на 1 января 2014 года превысило 26,1 трлн. сумов. Здесь доля депозитов составило 65 процентов и необходимый объем депозитов, предназначенных на долгий срок для осуществления инвестиционной деятельности в его составе, составляют малую часть.

Для дальнейшего повышения инвестиционной деятельности, в свою очередь, ставит перед коммерческими банками задачу поиска новых финансовых источников. Для решения вышеуказанных задач банки должны уделять внимание следующим сторонам:

Во-первых, нужно усилить участие коммерческих банков на рынке ценных бумаг.

Вместе с размещением ценных бумаг в фондовых биржах в этой деятельности нужно осуществлять продажу через брокерские услуги. А также поэтапное размещение определенного пакета акций в международных фондовых рынках.

Во-вторых, надо умножить объем долгосрочных депозитов за счет повышения уровня классифицирования между кратко и долгосрочными депозитами (процентные ставки, различные льготы и др.) со стороны коммерческих банков.

В- третьих, увеличение количества активов при помощи организаций различных фондов, обслуживающих хозяйственные субъекты за счет прибыли банков.

Определение роли коммерческих банков и банковких кредитов в обеспечении поощрения экономического роста и инвестициями реального сектора экономики. В нашей республике в обеспечении инвестициями реальных секторов широко используются формы кредитов коммерческих банков.

В целях поощрения экономического роста ставки перефинансирования Центрального банка на 1 января 2014 года были снижены на 10 процентов и удерживались на этом уровне в течении года. Это в свою очередь привело к снижению процентов на денежном рынке, к уменьшению затрат хозяйственных субъектов и в результате этого активировать их инвестиционную деятельность. На основе этого наблюдалось уменьшение средних ставок по кредитам. В частности кредиты выделенные коммерческими банками реального субъектам экономического сектора составлявшим в декабре 2012 года 13,6 процента, в 2013 года были снижены на 13,0 процентов. [7] Если проанализировать показатели за последние годы, то наблюдается тенденция к их уличению. Несмотря на эти позитивные показатели, надо отметить, что при сопоставлении с развитыми банками в мировой практике наши перефинансированные ставки еще находятся на высоком уровне. Например, годовые ставки в США составляют 0,2 %, в Европе 1 %, в Японии 0–0,1 %, В Китае 3,25 %, России 8 %, Казахстане 6 %. Несмотря на это, в нашей стране большая потребность в кредитах и она ежегодно возрастает. Для выполнения этих запросов коммерческим банкам необходимо установить связи с мировыми финансовыми заведениями и привлекать дешевые кредитные ресурсы в различные отрасли экономики. Действительно, в нашей стране используют зарубежные кредитные линии, но они будучи централизованными, расходуются в основном на развитие общественных инфраструктур.

7.         Определить комплексные пути процессов управления риска в операциях кредитации банковских инвестиционных проектов и представить последний метод оценки. Риск для всех

Определить основы комплексных путей процессов управления рисков операций кредитования банковских инвестиционных проектов и представить последние методы критерий оценки. Риски считаются своеобразным составом для какой инвестиционной деятельности. Параллельное проведение анализа рисков с процессами разработки инвестиционных рисков и из анализа считаем целесообразным, на основе этого принимать решение.

Необходимо одновременно с проведением мероприятий по предупреждению со стороны коммерческих банков необходимо обратить внимание на следующие положения.

До проведения анализа рисков, связанных с инвестициями, необходимо изучать саму среду инвестиции. Все проблемы, учитываемые банком, должны быть направлены, прежде всего, на среду инвестиций. Далее для определения задач инвестиционных рисков, необходимо всесторонне проанализировать инвестиционную среду. У нас пока не разработаны оптимальные варианты оценки инвестиционной среды. Эти условия нужно трактовать не только с позиции самих инвесторов, но и с учетом инвестируемых. При этом можно будет сказать вероятность столкновения с риском.

Не учтены внешние факты традиционных рисков инвестиций. В современном мире интеграционные процессы протекают стремительно. Ситуация сложившаяся в одной части земного шара, сразу отдается эхом во всем мире. В качестве примера можно привести мировой экономический кризис 2008 года.

Исходя из этого, во время осуществления анализа рисков обращается большое внимание на внешние факторы, необходимо произвести планирование деятельности. В современном мире, кода идет острая конкуренция между странами и регионами за инвестициями с точки зрения конкуренции необходимо рассмотреть понятие инвестиционного риска. Инвестиционные потоки, направленные в те или иные стороны из реальное содержание в конечном итоге определяются этим риском.

Совершенствование правовых механизмов по гарантиями инвестиций. Каждый участник инвестиционного процесса, будь то инвестор, или инвестируемые в первую очередь, заинтересован в какой степени гарантированны направленные денежные средства.

Подводя итоги вышесказанному, посредством модернизации маркетинговых исследований в отрасли инвестиций коммерческих банков, расширения источников финансирования инвестиций и глубокого изучения инвестиционных рисков, активность инвестиций повышается, образуются новые хозяйственные субъекты, являющиеся гарантией занятости, в результате уровень благосостояния народа будут создаваться преимущества в создании национальной продукции.

Обсуждение

Социальные комментарии Cackle